Главное за неделю: обвал Nvidia, падение цен на нефть, рекорд сборщика iPhone

У Nvidia случился самый крупный однодневный обвал капитализации в истории, Bank of America считает это хорошим шансом для покупки её акций. Статистика рынка труда США оставила инвесторов в замешательстве . Цена на нефть упала. Об этих и других темах читайте в нашем обзоре главных событий уходящей недели.

Cтатистика по рынку труда США оставила трейдеров в состоянии неопределенности

Бюро статистики Минтруда США в пятницу , 6 сентября, выпустило порцию статистики по рынку труда за август. Количество новых рабочих мест за пределами сельскохозяйственного сектора увеличилось на 142 тысячи, аналитики, опрошенные The Wall Street Journal, прогнозировали рост на 161 тысячу. Безработица снизилась c 4,3% до 4,2% – впервые за пять месяцев, написал Bloomberg. Cредняя почасовая оплата выросла на 0,4% по сравнению с консенсус-прогнозом в ​​0,3%. Рост заработной платы в годовом исчислении составил 3,8%. На этот раз статистика по американскому рынку труда оказалась в числе самых ожидаемых для инвесторов публикаций за последние годы, так как данные могли сыграть бóльшую, чем обычно, роль в размере снижения ставки ФРС. Плохой отчет мог означать, что регулятор решится на снижение ставки сразу на 0,5 процентных пункта, позитивная статистика – что снизит ставку на 0,25 процентных пункта. Размер первого шага даёт сигнал об экономических перспективах и рисках, объяснял WSJ. Но отчет оказался ни плохим, ни хорошим. Это оставило трейдеров в состоянии неопределенности.

Участники рынка боятся резкого снижения ставки ФРС

Участники рынка уже начали прогнозировать, как сильно ФРС США снизит ставку на ближайшем заседании 17-18 сентября этого года. По данным на 6 сентября трейдеры оценивали вероятность снижения ставки на 0,25 процентных пункта 57%, на пол процентного пункта – в 43%. Но значительное снижение процентной ставки на ближайшем заседании может напугать финансовые рынки и послать неверный сигнал о неминуемом риске рецессии, предупредил главный экономист Forvis Mazars Джордж Лагариас. По его мнению, чтобы не травмировать фондовые рынки, регулятор должен снизить ставку не более, чем на четверть процентного пункта. «Я не вижу срочности в снижении ставки на 50 (базисных пунктов) — сказал Лагариас. — Происходит замедление темпов роста, в этом нет сомнений. Но я думаю, что мы очень далеки от рецессии».

Nvidia пережила обвал, но BofA рекомендует покупать её бумаги

Nvidia во вторник, 3 сентября, пережила исторический обвал, потеряв $278,9 млрд капитализации. Это самый крупный однодневный обвал за всю историю американской биржи ценных бумаг, написала газета The Wall Street Journal. Снижение цены акций Nvidia началось ещё на прошлой неделе после того, как компания представила прогноз на третий квартал, который не впечатлил инвесторов. На этой неделе негативную роль сыграло сообщение Bloomberg о том, что Nvidia и другие производители чипов получили повестки в суд для дачи показаний по антимонопольному делу. Nvidia опровергла это. Всего с 27 августа – дня, предшествующего отчету, цена её бумаг снизилась более чем на 20%.

Но Bank of America по-прежнему видит потенциал роста Nvidia и рекомендует инвесторам воспользоваться падением акций чипмейкера и купить их. Правда, они предупреждают, что давление на бумаги может продолжиться в ближайшие недели. Согласно данным FactSet, большинство аналитиков (49 из 62) сохраняют рейтинг «покупать» для акций Nvidia.

Цены на нефть упали, ОПЕК+ не смог исправить ситуацию

4 сентября стоимость нефти Brent впервые с конца 2023 года падала ниже отметки в $73 за баррель. Трейдеры распродавали её запасы после слабых экономических данных из Китая и США, кроме того, на рынке ослабли опасения, что война на Ближнем Востоке нарушит поставки из Ирана, объяснял Bloomberg. Из-за снижения цен на нефть ОПЕК+ вынужденно отложила запланированное увеличение добычи нефти на два месяца. Однако это не повлияло существенно на цену сырья на рынке. В пятницу Brent по-прежнему торговался ниже $72 за баррель. Аналитики Citi предупредили, что, если ОПЕК+ не возьмёт на себя обязательство продлить сокращения добычи на неопределенный срок, цена Brent в 2025 году может обвалиться до $60 или даже $50 за баррель – из-за снижения спроса и увеличения предложения со стороны стран, не входящих в ОПЕК.

BofA назвал выгодной ставку на сырье до 2030 года

Bank of America прогнозирует, что до конца этого десятилетия сырьевые товары по доходности будут опережать облигации. Благодаря глобализации экономики и новым технологиям годовая инфляция на протяжении двух последних десятилетий держалась на уровне около 2%, но сейчас деглобализация усиливается, поэтому могут вернуться те времена, когда цены росли в среднем на 5% в год, процитировал Business Insider записку группы стратегов банка во главе с Джаредом Вудардом. BofA считает, что сырьевые товары могут приносить годовую доходность в 11%, и делает вывод, что они представляют собой более выгодный класс активов для распределения 40% классического инвестпортфеля 60/40, которые обычно зарезервированы под облигации.

Число платных пользователей ChatGPT превысило 1 млн

Число платных пользователей корпоративных версий чат-бота ChatGPT превысило 1 млн, что указывает на высокий спрос на продукт со стороны бизнеса, несмотря на усиление конкуренции, считает Bloomberg. Речь идёт об общем числе всех пользователей, которые подписаны на тарифные планов ChatGPT Team и Enterprise: они предназначены для компаний и университетов, использующих продукт ChatGPT Edu. Это хорошие новости для OpenAI, которая готовится получить несколько миллиардов долларов в раунде инвестиций, участие в котором обсуждают Apple, Nvidia и Microsoft. Как сообщали источники Bloomberg, компания может получить несколько миллиардов долларов при оценке более чем в $100 млрд, а ведущим инвестором в раунде станет венчурный фонд Thrive Capital.

Foxconn, главный сборщик iPhone, отчитался о резком росте выручки

Выручка крупнейшего в мире контрактного сборщика электроники Foxconn в августе выросла на 32,8% год к году, до 548,3 млрд новых тайваньских долларов ($17,1 млрд). Это рекордный показатель для августа за всю историю, отметила компания, и самый большой прирост с начала года. Foxconn, главный сборщик Iphone, начал восстанавливаться после затяжного спада на рынке смартфонов, написал Bloomberg. Мировой спрос на них укрепляется, Apple в этом году значительно увеличила объём заказов на компоненты iPhone по сравнению с прошлым годом. С начала этого года котировки компании выросли более чем на 67,5%. Аналитики смотрят на её бумаги оптимистично: у них 17 рекомендаций к покупке из 18, следует из данных MarketScreener. Аналитики рассчитывают на смену «поколений» смартфонов, указывая на скорое массовое внедрение технологий ИИ в новые модели гаджетов.